За неделю с 9 по 16 августа на фоне почти 10-процетного скачка цены "черного золота" управляющие спекулятивным капиталом на Нью-Йоркской товарно сырьевой бирже (NYMEX) закрыли "короткие позиции" (ставки на падение) во фьючерсах и опционах на сорт WTI в объеме 56 907 контрактов.
Спекулянты выкупили с рынка "бумажное" предложение на 56,9 млн баррелей (более 28 супертанкеров класса VLCC), что эквивалентно почти 4 дням потребления в США.
Зафиксированное бегство нефтяных медведей стало рекордным за все время статистики CFTC - с 2006-го года.
На рынке произошел крупнейший "шорт-сквиз", рассказали Bloomberg трейдеры. В июне и июле хедж-фонды выбросили на рынок контрактов почти на 80 млн баррелей в расчете, что сценарий 2015-го года, когда нефть начала падение летом, повторится и позволит им выкупить сырье дешевле.
Однако в августе рынок неожиданно начал рост, и открытые против нефти ставки стремительно становились убыточными.
За три недели котировки подскочили на 20%, вернув нефть в "бычью фазу": фонды были вынуждены выкупать с рынка контракты, подстегивая дальнейший рост цен и создавая замкнутый круг.
"Благодарите саудовского министра нефти! Они уже год успешно двигают рынок своей болтовней, и вот вам новый пример", - заявил Bloomberg партнер сырьевого хедж-фонда Again Capital в Нью-Йорке Джон Килдафф
Напомним, 11 августа глава Миннефти Саудовской Аравии Халед аль-Фалих заявил, что на энергетическом саммите в Алжире страны ОПЕК обсудят возможность совместных шагов по стабилизации нефтяного рынка.
Спустя 4 дня настрой поддержал глава Минэнерго России Александр Новак, заявивший, что Москва "открыта" к переговорам о заморозке добычи с ОПЕК, если эта сделка будет учитывать "долгосрочную окупаемость проектов".
С начала года Саудовская Аравия и Иран вместе увеличили добычу на 1 млн баррелей в сутки, а значит, даже если сделку заключат, ее эффективность в нынешнем виде будет близка к нулю, сказал Bloomberg глава PVM Group в Лондоне Дэвид Хафтон.
"Одно дело - заморозка добычи на уровне 33 миллионов баррелей в сутки, и совсем другое - на 34 миллионах баррелей в сутки. Это отодвигает процесс ребалансировки еще как минимум на год", - говорит Хафтон.
Заявления российского и саудовского министра следует рассматривать как "словесные интервенции" - в реальности и Новак, и аль-Фалих понимают, что выбор "действительно действенных инструментов у них довольно ограничен", предупреждают аналитики аналитики Сбербанк CIB.
На 12.56 мск фьючерс на марку Brent с поставкой в октябре дешевеет на 2,34% - до 49,7 доллара за баррель.
Коррекционные настроения могут получить развитие, считает аналитик Nordea Bank Денис Давыдов.
"Нефть получает негативные сигналы на данных о росте экспорта нефтепродуктов из КНР, намерении нарастить производство со стороны Ирака, улучшении ситуации в Нигерии, а также очередном росте числа буровых в США", - говорит Давыдов.
Finanz